你的得分： 91.0

完成日期：20xx年12月06日 17点56分

说明： 每道小题括号里的答案是您最高分那次所选的答案，标准答案将在本次作业结束(即20xx年03月14日)后显示在题目旁边。

一、单项选择题。本大题共30个小题，每小题 2.0 分，共60.0分。在每小题给出的选项中，只有一项是符合题目要求的。

1. 企业收益的主要来源是（ ）。

( A )

A. 经营活动

B. 投资活动

C. 筹资活动

D. 投资收益

2. 下列项目中属于长期债权的是（ ）。

( B )

A. 短期贷款

B. 融资租赁

C. 商业信用

D. 短期债券

3. 资产负债表的附表是（ ）。

( D )

A. 利润分配表

B. 分部报表

C. 财务报表附注

D. 应交增值税明细表

4. 在计算总资产周转率时使用的收入指标是（

( A )

A. 主营业务收入

B. 其他业务收入

C. 投资收入

D. 补贴收入 ）。

5. 我国会计规范体系的最高层次是（ ）。

( C )

A. 企业会计制度

B. 企业会计准则

C. 会计法

D. 会计基础工作规范

6. 正大公司20xx年年末资产总额为1650000元，负债总额为1023000元，计算产权比率为（ ）。

( D )

A. 0.62

B. 0.61

C. 0.38

D. 1.63

7. 当法定盈余公积达到注册资本的（ ）时，可以不再计提。

( D )

A. 5％

B. 10％

C. 25％

D. 50%

8. 下列各项中，（ ）不是影响固定资产净值升降的直接因素。

( A )

A. 固定资产净残值

B. 固定资产折旧方法

C. 折旧年限的变动

D. 固定资产减值准备的计提

9. 企业的应收账款周转天数为90天，存货周转天数为180天，则简化计算营业周期为（ ）天。

( C )

A. 90

B. 180

C. 270

D. 360

10.可用于偿还流动负债的流动资产指（ ）。

( C )

A. 存出投资款

B. 回收期在一年以上的应收款项

C. 现金

D. 存出银行汇票存款

11.酸性测试比率，实际上就是（ ）。

( D )

A. 流动比率

B. 现金比率

C. 保守速动比率

D. 速动比率

12.某公司去年实现利润8000万元，预计今年产销量能增长2.5％，如果经营杠杆系数为2，则今年可望实现营业利润额（ ）万元。

( B )

A. 8000

B. 8400

C. 8800

D. 10000

13.现金类资产是指货币资金和（ ）。

( B )

A. 存货

B. 短期投资净额

C. 应收票据

D. 一年内到期的和长期债权投资

14.企业（ ）时，可以增加流动资产的实际变现能力。

( D )

A. 取得应收票据贴现款

B. 为其他单位提供债务担保

C. 拥有较多的长期资产

D. 有可动用的银行贷款指标

15.以下（ ）指标是评价上市公司获利能力的基本核心指标。

( A )

A. 每股收益

B. 净资产收益率

C. 每股市价

D. 每股净资产

16.减少企业流动资产变现能力的因素是（ ）。

( B )

A. 取得商业承兑汇票

B. 未决诉讼、仲裁形成的或有负债

C. 有可动用的银行贷款指标

D. 长期投资到期收回

17.企业的长期偿债能力主要取决于（ ）。

( D )

A. 资产的短期流动性

B. 获利能力

C. 资产的多少

D. 债务的多少

18.某企业2001实现的净利润为3275万元，本期计提的资产减值准备890万元，提取的固定资产折旧1368万元，财务费用146万元，存货增加467万元，则经营活动产生的净现金流量是（ ）万元。

( B )

A. 3275

B. 5212

C. 5679

D. 6146

19.可以分析评价长期偿债能力的指标是（ ）。

( D )

A. 存货周转率

B. 流动比率

C. 保守速动比率

D. 固定支出偿付倍数

20.理想的有形净值债务率应维持在（ ）的比例。

( D )

A. 3：1

B. 2：1

C. 1：1

D. 0.5：1

21.当销售利润率一定时，投资报酬率的高低直接取决于（ ）。

( C )

A. 销售收入的多少

B. 营业利润的高低

C. 投资收益的大小

D. 资产周转率的快慢

22.资本结构具体是指企业的（ ）的构成和比例关系。

( A )

A. 长期资本与长期负债

B. 长期债权投资与流动负债

C. 长期应付款与固定资产

D. 递延资产与应付帐款

23.某企业的流动资产为23万元，长期资产为330万元，流动负债为65万元，长期负债83万元，则资产负债率为（ ）。

( D )

A. 20%

B. 24%

C. 35%

D. 42%

24.甲公司报表所示：20xx年末无形资产净值为24万元，负债总额为1478万元，所有者权益总额为2490万元。计算有形净值债务率为（ ）。

( C )

A. 55.4％

B. 59.35％

C. 59.93％

D. 60.32％

25.不会分散原有股东的控制权的筹资方式是（ ）。

( B )

A. 吸收权益投资

B. 发行长期债券

C. 接受固定资产捐赠

D. 取得经营利润

26.正常情况下，如果同期银行存款利率为4％，那么，市盈率应为（ ）。

( A )

A. 25

B. 30

C. 40

D. 50

27.乙公司某年末资产总额为19800000元，负债总额为10512000元，计算产权比率为（）。

( A )

A. 1.16

B. 0.54

C. 0.46

D. 0.86

28.利息费用是指本期发生的全部应付利息，不仅包括计入财务费用的利息费用，还应包括（ ）。

( B )

A. 汇兑损溢

B. 购建固定资产而发行债券的当年利息

C. 固定资产已投入使用之后的应付债券利息

D. 银行存款利息收入

29.丙公司下一年度的净资产收益率目标为16％，资产负债率调整为45.5％，则其资产净利率应达到（ ）%。

( B )

A. 7.28

B. 8.72

C. 16

D. 20

30.资产运用效率，是指资产利用的有效性和（ ）。

( D )

A. 完整性

B. 充分性

C. 真实性

D. 流动性

二、多项选择题。本大题共20个小题，每小题 2.0 分，共40.0分。在每小题给出的选项中，有一项或多项是符合题目要求的。

1. 财务报表分析具有广泛的用途，一般包括（ ）。

( ABCDE )

A. 评价公司管理业绩和企业决策

B. 判断投资、筹资和经营活动的成效

C. 预测企业未来的经营成果

D. 寻找投资对象和兼并对象

E. 预测企业未来的财务状况

2. 财务报表分析的主体是（ ）。

( ABCDE )

A. 职工和工会

B. 投资人

C. 债权人

D. 经理人员

E. 审计师

3. 作为财务报表分析主体的政府机构，包括（

( ABCDE )

A. 社会保障部门

B. 国有企业的管理部门

C. 会计监管机构

D. 证券管理机构

E. 税务部门

4. 影响每股收益的因素包括（ ）。

( CDE )

A. 优先股股数

B. 可转换债券的数量

C. 净利润

D. 优先股股利

E. 普通股股数

5. 财务报表分析的原则可以概括为（ ）。

( ABCDE )

A. 系统分析原则

B. 成本效益原则

C. 动态分析原则

D. 目的明确原则

E. 实事求是原则

6. 国有资本金效绩评价的对象是（ ）。 ）。

( AD )

A. 国家控股企业

B. 有限责任公司

C. 所有公司制企业

D. 国有独资企业

E. 股份有限公司

7. 在财务报表附注中应披露的会计政策有（ ）。

( AB )

A. 长期待摊费用的摊销期

B. 存货的毁损和过时损失

C. 借款费用的处理

D. 所得税的处理方法

E. 坏账损失的核算

8. 以下( )属于企业在报表附注中进行披露的或有负债。

( ACE )

A. 已贴现商业承兑汇票

B. 预收帐款

C. 为其他单位提供债务担保

D. 应付帐款

E. 未决诉讼

9. 保守速动资产一般是指以下几项流动资产（ ）。

( ADE )

A. 短期证券投资净额

B. 待摊费用

C. 预付帐款

D. 应收账款净额

E. 货币资金

10.上市公司信息披露的主要公告有（ ）。

( ABD )

A. 收购公告

B. 包括重大事项公告

C. 利润预测

D. 中期报告

E. 会计方法

11.影响应收账款周转率下降的原因主要是（ ）。

( BDE )

A. 赊销的比率

B. 客户故意拖延

C. 企业的收账政策

D. 客户财务困难

E. 企业的信用政策

12.盈余公积包括的项目有（ ）。

( ABC )

A. 法定盈余公积

B. 任意盈余公积

C. 法定公益金

D. 非常盈余公积公积

E. 一般盈余公积

13.企业持有货币资金的目的主要是为了（ ）。

( ABE )

A. 投机的需要

B. 经营的需要

C. 投资的需要

D. 获利的需要

E. 预防的需要

14.流动资产包括（ ）。

( ABDE )

A. 应收账款

B. 待摊费用

C. 预收账款

D. 预付帐款

E. 低值易耗品

15.现代成本管理方法一般有（ ）。

( ACDE )

A. 即时制管理

B. 全面成本管理

C. JIT管理

D. 作业基础成本管理

E. 全面质量成本管理

16.不能用于偿还流动负债的流动资产有（ ）。

( ABCD )

A. 信用卡保证金存款

B. 有退货权的应收账款

C. 存出投资款

D. 回收期在一年以上的应收款项

E. 现金

17.需要偿还的债务不仅仅指流动负债，还包括（ ）。

( ACD )

A. 长期负债的到期部分

B. 长期借款

C. 在不可废除合同中的未来租金应付款数

D. 购买长期资产合同的分期付款数

E. 将于3年后到期的应付债券

18.造成流动比率不能正确反映偿债能力的原因有（ ）。

( ABCDE )

A. 季节性经营的企业，销售不均衡

B. 大量使用分期付款结算方式

C. 年末销售大幅度上升或下降

D. 大量的销售为现销

E. 存货计价方式发生改变

19.在计算速动比率时要把存货从流动资产中剔除是因为（ ）。

( ABE )

A. 存货估价成本与合理市价相差悬殊

B. 存货中可能含有已损失报废但还没作处理的不能变现的存货

C. 存货种类繁多，难以综合计算其价值

D. 存货的变现速度最慢

E. 部分存货可能已抵押给某债权人

20.下列经济事项中，不能产生现金流量的有（ ）。

( AC )

A. 出售固定资产

B. 企业从银行提取现金

C. 投资人投入现金

D. 将库存现金送存银行

E. 企业用现金购买将于3个月内到期的国库券

 

第二篇：财务报表分析第一次作业偿债能力分析

财务报表分析第一次作业偿债能力分析

一、基础数据

宝钢20xx年资产负债表

会计年度

2008-12-31 单位：元

宝钢2008利润表

会计年度

2008-12-31 单位：元

鞍钢2008资产负债表 会计年度

2008-12-31 单位：元

鞍钢2008利润表

会计年度

2008-12-31 单位：元

二、偿债能力指标的计算

宝钢20xx年年末营运资本=58,759,444,854.56-72,042,420,078.52=-13,282,975,223.96（元） 宝钢20xx年年末流动比率=58,759,444,854.56÷72,042,420,078.52=0.82

宝钢20xx年年末速动比率=（58,759,444,854.56-35,644,590,875.74）÷72,042,420,078.52=0.32 宝钢20xx年年末保守速动比率=（6,851,604,374.54+1,141,165,158.85+5,269,190,881.79）÷72,042,420,078.52=0.18

宝钢20xx年年末现金比率=（6,851,604,374.54+1,141,165,158.85）÷72,042,420,078.52=0.11 宝钢20xx年年末资产负债率=（102,183,449,550.12÷200,021,136,928.14）×100%=51.09

宝钢20xx年年末产权比率=（102,183,449,550.12÷97,837,687,378.02）×100%=1.04

宝钢20xx年年末有形净值债务率=[ 102,183,449,550.12÷（97,837,687,378.02-5,964,551,561.91）] ×100%=1.11

宝钢20xx年年末利息偿付倍数=8,154,365,637.43÷2,478,624,566.93=3.29

鞍钢20xx年年末营运资本=19,973,000,000.00-21,323,000,000.00=-1,350,000,000（元） 鞍钢20xx年年末流动比率=19,973,000,000.00÷21,323,000,000.00=0.94 鞍钢20xx年年末速动比率=（19,973,000,000.00-10,372,000,000.00）÷ 鞍钢20xx年年末利息偿付倍数=3,842,000,000.00÷694,000,000.00=5.54 鞍钢20xx年年末保守速动比率=（2,974,000,000.00+1,235,000,000.00）÷ 19,973,000,000.00=0.19

鞍钢20xx年年末现金比率=（2,974,000,000.00+0）÷19,973,000,000.00=0.15

鞍钢20xx年年末资产负债率=(39,076,000,000.00÷92,179,000,000.00) ×100%= 42.39 鞍钢20xx年年末产权比率=（39,076,000,000.00÷53,103,000,000.00）×100%=0.74 鞍钢20xx年年末有形净值债务率=[39,076,000,000.00÷ （53,103,000,000.00-6,761,000,000.00）] ×100%=0.84 21,323,000,000.00=0.45

1．流动比率分析

从上表可以看出宝钢08年年末的流动比率低于鞍钢08年年末的流动比率，说明从该项指标看宝钢的短期偿债能力低于鞍钢。流动比率是衡量企业短期偿债能力的指标， 流动比率越高，企业的偿债能力就越强，债权人利益的安全程度也就越高。但是流动比率自身也存在一定的局限性，因为流动资产中包含有流动性较差的存货，以及不能变现的预付账款、预付费用等，使流动比率所反映的偿债能力也受到怀疑，所以为进一步掌握流动比率的质量。 2．速动比率分析

速动比率是速动资产与流动负债的比值。速动资产是流动资产扣除存货后的数额。该指标也是衡量企业的短期偿债能力。从上表看宝钢08年末的速动比率0.32低于同行业的鞍钢的0.45。而该指标所反映的短期偿债能力比流动比率更为准确，更加可信。 3.保守速动比率分析

保守速动比率是在速动比率的基础上再去掉其他一些可能与当期现金流量无关的项目，以进一步计算变现能力。宝钢08年末的保守速动比率为0.18微低于同行业的鞍钢。 4.现金比率分析

现金比率是现金类资产与流动负债的比值。宝钢08年末的现金比率为0.11较同行业的鞍钢微低0.03。现金比率的高低说明的是企业支付能力的强弱。

上述短期偿债能力指标，都是从财务报表资料中获取的。可一些在财务报表中没有反映出来的因素，也会影响企业的短期偿债能力。例如增加偿债能力的因素有：可动用的银行贷款指标、准备很快变现的长期资产和偿债能力的声誉；减少偿债能力的因素有：未作记录的或有负债、担保责任引起的或有负债等。

（二）长期偿债能力分析

1.资产负债率分析

资产负债率是全部负债除以全部资产总额的百分比，也就是负债总额 与资产总额的比例关系，也称为债务比率。资产负债率是衡量企业负债水平及风险程度的重要标志。从上表可以看出宝钢08年末的资产负债率为51.09%，鞍钢为42.39%，两企业的负债率均比较合理。

2.产权比率分析

产权比率是负债总额与股东权益总额之间的比率，也称债务股权比率 。它也是衡量企业长期偿债能力的指标之一。08年末宝钢的产权比率为1.04，对比的鞍钢为0.74，两相比较宝钢的债务风险值得注意。

3.有形净值负债率分析

有形净值负债率是企业负债总额与有形净值的百分比。有形净值是所有者权益减去无形资产净值后的净值。表明债权人在企业破产时的被保护程度。08年末宝钢的有形净值负债率是1.11，与之对比的鞍钢为0.84，这说明在该项指标中宝钢的风险大于鞍钢。

4.利息偿付倍数分析

利息偿付倍数指企业经营业务收益与利息费用的比率，也称已获利息倍数或利息保障倍数。08年末宝钢的利息偿付倍数为3.29，鞍钢为5.54，这说明在该项指标中宝钢的偿付能力劣于鞍钢。

四、结论与建议

从所获的公开资料的计算与分析来看宝钢的偿债能力，无论是短期偿债能力的流动比率、速动比率、保守速动比率、现金比率等指标，还是长期偿债能力的资产负债率、产权比率、有形净值债务率、利息偿付倍数都不及与之对比的鞍钢的各项指标，除在现金比率相差微小外，其他指标均有明显差距，其中长期偿债能力指标中的资产负债率、产权比率、有形净值负债率等方面差距较大。

从上述资料和计算与分析结果出发，我以为宝钢应着力降低产权比率与有形净值债务率，以降低债务风险。